Alfred Berg Global High Yield I
Investeringsstrategi
Fondet er et rentefond som hovedsakelig investerer i globale selskapsobligasjoner med høyrisikoprofil (high yield), tilsvarende kredittvurdering BB+/Ba1 eller lavere. Fondet benytter en «enhanced indeks» strategi, som innebærer at fondet systematisk søker å generere en bedre avkastning en fondets indeks gjennom små aktive avvik fra indeks ved hjelp av faktor – og kvantitative modeller for å oppnå en lav aktiv risk. Fondets aktive risk, målt som tracking error, skal holdes på et lavt nivå og skal ikke overstige 2 prosent årlig. Fondet har en medium rentebinding (modifisert durasjon og kredittdurasjon på mellom 2-6 år). Som UCITS-fond kan det bruke derivater, og er valutasikret mot NOK. Investeringen innebærer høyere risiko og volatilitet enn tradisjonelle rentefond, men også høyere forventet avkastning. Fondet følger etiske og bærekraftskriterier og passer for langsiktige investorer med minst fem års horisont.
Forvaltere
Stefan Larsson
Stefan Larsson er senior porteføljeforvalter og arbeider med nordiske renter. Larsson har arbeidet i Alfred Berg siden 2015, og har erfaring med kvantitativ analyse med fokus på portefølje selektering siden 1995. Han har tidligere arbeidet i Folksam Asset Management, og porteføljeforvalter for Första AP-fonden. Han har en Master of Science i ingeniørfysikk fra KTH, med spesialisering innenfor matematikk. Han er også sertifisert finansanalytiker (AFA/CEFA) fra Stockholm School of Economics.
Magnus Nybø
Magnus V. Nybø ble ansatt i Alfred Berg i oktober 2018 som analytiker i renteteamet. Han har tidligere erfaring fra SIX Securities Services hvor han jobbet med kvantitativ risiko og utviklet modeller for marked, kreditt og likviditetsrisiko. I Alfred Berg jobber Magnus hovedsakelig med nordisk investment grade med et fokus på forbedring av arbeidsprosesser, samt utvikling av støtteverktøy innen kredittanalyse og datahåndtering. Magnus har en MSc in Finance fra Cass Business School og tre år som doktorgradsstudent ved University of Zurich/ Swiss Finance Institute hvor han forsket på temaer innen markedsmikrostruktur.
Alfred Berg Global High Yield I
Fondet er et rentefond som hovedsakelig investerer i globale selskapsobligasjoner med høyrisikoprofil (high yield), tilsvarende kredittvurdering BB+/Ba1 eller lavere. Fondet benytter en «enhanced indeks» strategi, som innebærer at fondet systematisk søker å generere en bedre avkastning en fondets indeks gjennom små aktive avvik fra indeks ved hjelp av faktor – og kvantitative modeller for å oppnå en lav aktiv risk. Fondets aktive risk, målt som tracking error, skal holdes på et lavt nivå og skal ikke overstige 2 prosent årlig. Fondet har en medium rentebinding (modifisert durasjon og kredittdurasjon på mellom 2-6 år). Som UCITS-fond kan det bruke derivater, og er valutasikret mot NOK. Investeringen innebærer høyere risiko og volatilitet enn tradisjonelle rentefond, men også høyere forventet avkastning. Fondet følger etiske og bærekraftskriterier og passer for langsiktige investorer med minst fem års horisont.
Fondet praktiserer svingprising, for mer informasjon om hvordan fondet anvender svingprising, se fondets prospekt. Svingfaktoren evalueres kvartalsvis og ved ekstraordinære hendelser i markedene.
